摘要：隨著社會(huì)的不斷發(fā)展，一個(gè)熱詞“第三方支付”也被推到了風(fēng)口浪尖，這樣一種可以提高交易效率，節(jié)約成本的工具的功能及其附加屬性也與傳統(tǒng)的商業(yè)銀行愈加相似，那么這樣一種工具的應(yīng)用到底會(huì)給傳統(tǒng)支付的模式帶來怎樣的沖擊力？這個(gè)問題備受深思。本文就該種支付模式進(jìn)行分析。

關(guān)鍵詞：第三方支付；傳統(tǒng)支付

對于傳統(tǒng)支付的了解就不用花太多篇幅去解釋，那么，何為第三方支付？是通過具備一定實(shí)力和信譽(yù)保障的第三方獨(dú)立機(jī)構(gòu)提供的交易支持平臺(tái)，給與交易雙方一個(gè)機(jī)會(huì)達(dá)成交易目的地手段。第三方支付在20世紀(jì)70年代開始發(fā)展，后由于互聯(lián)網(wǎng)以及電子商務(wù)的發(fā)展，第三方支付在這期間茁壯成長。大多數(shù)人可能認(rèn)為網(wǎng)絡(luò)支付即為第三方支付，其實(shí)不然，網(wǎng)絡(luò)支付是第三方支付中一個(gè)最為典型的例子，它還包括很多其他方面的內(nèi)容，比如在加油的時(shí)候使用汽車加油卡結(jié)賬，吃飯的時(shí)候用飯卡結(jié)賬等等。但是在這里必須要提到網(wǎng)絡(luò)支付，因?yàn)檫@是一種與傳統(tǒng)方式徹底不同的交易方式，這是一個(gè)革新。也正是因?yàn)檫@個(gè)革新，使得網(wǎng)絡(luò)支付有了一定的信用創(chuàng)造功能，在這一基礎(chǔ)上，有了更多專業(yè)化的技術(shù)的進(jìn)入，使得一定程度上侵蝕了傳統(tǒng)模式銀行的基本業(yè)務(wù)，在此基礎(chǔ)上，變會(huì)出現(xiàn)一些沖突。

一、第三方支付的理論基礎(chǔ)

1.貨幣名目論是從貨幣的關(guān)鍵職能，流通手段和支付手段等角度認(rèn)識(shí)貨幣，完全否定貨幣的商品性和價(jià)值性，認(rèn)為貨幣不是財(cái)富，主張貨幣只是一個(gè)符號(hào)，一種票證，是名目上的存在，是便利交換的技術(shù)工具。在很多的網(wǎng)絡(luò)支付平臺(tái)上，都是用一定的數(shù)字來代表貨幣，最后通過這種貨幣購買商品，在這里，數(shù)字是沒有價(jià)值的，它只是一種傳遞價(jià)值的工具。2.雙邊市場理論兩個(gè)互相提供網(wǎng)絡(luò)收益的獨(dú)立用戶群體的經(jīng)濟(jì)網(wǎng)絡(luò)。該理論有兩個(gè)成立的條件，（1）必須要有兩邊交易對象（2）多產(chǎn)品定價(jià)模式.

二、第三方支付發(fā)揮貨幣功能性

1電子商務(wù)第三方支付的風(fēng)險(xiǎn)分析

2.1網(wǎng)絡(luò)安全風(fēng)險(xiǎn)

第三方網(wǎng)上支付的業(yè)務(wù)及風(fēng)險(xiǎn)控制工作均是由電腦程序和軟件系統(tǒng)完成,故網(wǎng)上支付系統(tǒng)的安全是第三方網(wǎng)上支付面臨的重要風(fēng)險(xiǎn)。雖然目前網(wǎng)上銀行和第三方網(wǎng)上支付平臺(tái)都設(shè)計(jì)有多層安全系統(tǒng),并不斷開發(fā)和應(yīng)用具有更高安全性的技術(shù)及方案,以保護(hù)支付平臺(tái)的平穩(wěn)運(yùn)行,但是從總體來說，其安全系統(tǒng)仍然是第三方網(wǎng)上支付業(yè)務(wù)中最為薄弱的環(huán)節(jié)。這種風(fēng)險(xiǎn)可來自計(jì)算機(jī)內(nèi)部，比如系統(tǒng)停機(jī)、磁盤損壞等不確定因素,也會(huì)來自網(wǎng)絡(luò)外部的黑客攻擊,以及計(jì)算機(jī)病毒破壞等因素。安全風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在三個(gè)方面:一是數(shù)據(jù)傳輸過程中遭到攻擊，威脅用戶資金安全；二是網(wǎng)上支付應(yīng)用系統(tǒng)本身存在的安全設(shè)計(jì)上的缺陷可能被黑客利用，危害整個(gè)系統(tǒng)的安全，造成重大損失；三是計(jì)算機(jī)病毒可能突破網(wǎng)絡(luò)防范，入侵網(wǎng)上支付的主機(jī)系統(tǒng)，造成數(shù)據(jù)丟失等嚴(yán)重后果。

2.2金融風(fēng)險(xiǎn)

資金濫用。在第三方網(wǎng)上支付平臺(tái)中，除支付寶等少數(shù)幾個(gè)并不直接經(jīng)手和管理來往資金，而是將其存在專用賬戶外，其它公司大多代行銀行職能，可直接支配交易款項(xiàng)，這就可能出現(xiàn)不受有關(guān)部門的監(jiān)管，而越權(quán)調(diào)用交易資金的風(fēng)險(xiǎn)。

詐騙犯罪。由于網(wǎng)上交易的匿名性和隱蔽性，使第三方支付可能成為通過制造虛假交易來實(shí)現(xiàn)詐騙的手段，有些不法分子利用購買者對第三方支付流程以及后果的不熟悉，利用安全漏洞來騙取錢財(cái)，比如說，支付平臺(tái)的網(wǎng)上操作中有取消支付的選項(xiàng)，在取消支付后，如果直接撤銷剛才的取消操作來再次確認(rèn)支付，顧客的錢就在未收到購買物品之前就打到了銷售者的賬戶中，造成詐騙。

［摘要］我國第三方支付市場具有涉及面廣、復(fù)雜度高、監(jiān)管主體多等特點(diǎn)，其研究目前主要集中于行業(yè)發(fā)展、監(jiān)管主體、風(fēng)險(xiǎn)管理、支付機(jī)構(gòu)監(jiān)管定位和消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)等方面，但從信息安全監(jiān)管角度對第三方支付市場的政策方面的研究較少。本文給出了以穩(wěn)定、有效和公平的第三方支付市場信息安全的監(jiān)管目標(biāo)、以央行為主多方協(xié)調(diào)的強(qiáng)制介入的監(jiān)管機(jī)制。提出引入第三方評估機(jī)構(gòu)實(shí)行外部評估并定期匯報(bào)、明確第三方支付機(jī)構(gòu)信息安全的管理要求、實(shí)施差異化監(jiān)管，加大對重點(diǎn)機(jī)構(gòu)信息安全檢查和披露等多個(gè)方面的政策措施。并提出從安全運(yùn)行率、安全標(biāo)準(zhǔn)達(dá)標(biāo)率、信息泄漏率、交易欺詐率等方面建立評估第三方支付信息安全情況的指標(biāo)體系，以期推動(dòng)我國第三方支付市場的穩(wěn)健發(fā)展。

［關(guān)鍵詞］第三方支付；信息安全；監(jiān)管政策；評估指標(biāo)

一、引言

國內(nèi)學(xué)者對新興的第三方支付市場發(fā)展和監(jiān)管進(jìn)行大量的研究，主要的研究成果集中于對第三方支付機(jī)構(gòu)監(jiān)管定位、第三方支付行業(yè)發(fā)展和第三方支付行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理等方向的研究。沈紅兵通過研究歐美等國家關(guān)于第三方支付行業(yè)的政策法規(guī)，發(fā)現(xiàn)美國第三方支付需要聯(lián)邦與州分層監(jiān)管，沉淀資金存入美國聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司（FDIC）無息賬戶，提出加強(qiáng)第三方支付機(jī)構(gòu)在最低資本金、內(nèi)控和風(fēng)險(xiǎn)管理的準(zhǔn)入門檻。［1］黎四奇、李俊平認(rèn)為，人民銀行將第三方支付機(jī)構(gòu)歸屬為非金融機(jī)構(gòu)這一說法欠妥當(dāng)，對比商業(yè)銀行提供的業(yè)務(wù)范圍，第三方支付機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)與商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)是高度重合的，為了更好地規(guī)制第三方支付機(jī)構(gòu)的行為確切地說將第三方支付機(jī)構(gòu)應(yīng)被界定為準(zhǔn)金融機(jī)構(gòu)。［2］任曙明、張靜、趙立強(qiáng)等認(rèn)為，第三方支付行業(yè)包含了買方、賣方、商業(yè)銀行、支付機(jī)構(gòu)四種角色，第三方支付平臺(tái)是擔(dān)保買賣雙方交易的信用平臺(tái)等特性。［3］馬梅、朱曉明指出，互聯(lián)網(wǎng)與移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展和普及，改變了原有商業(yè)模式，產(chǎn)生了新的商業(yè)機(jī)會(huì)，第三方支付市場適時(shí)而生，并在新的商業(yè)模式下不斷的發(fā)展壯大，從而又推動(dòng)了新的商業(yè)模式的產(chǎn)生，深刻影響我國的金融行業(yè)和互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)。［4］李洪心對第三方支付行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)建立健全的監(jiān)管法律體系，以商業(yè)銀行的監(jiān)管要求來控制第三方行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)，建立類似商業(yè)銀行存款保證金政策等。［5］郭明他認(rèn)為第三方支付機(jī)構(gòu)是準(zhǔn)金融機(jī)構(gòu)，會(huì)存在如同金融機(jī)構(gòu)一樣的風(fēng)險(xiǎn)，并建議監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)該監(jiān)督第三方支付流動(dòng)性和信用風(fēng)險(xiǎn)。［6］國外一些學(xué)者對第三方支付的行業(yè)發(fā)展、監(jiān)管主體、支付風(fēng)險(xiǎn)、消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)以及數(shù)據(jù)安全標(biāo)準(zhǔn)等方面進(jìn)行了相關(guān)研究，研究成果主要集中在第三支付行業(yè)發(fā)展對社會(huì)和經(jīng)濟(jì)的意義、第三方支付行業(yè)的監(jiān)管定位和第三方支付行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理等方面。DanJKim對eBay公司進(jìn)行了深入的研究，論證了PayPal的支付服務(wù)對經(jīng)濟(jì)和社會(huì)的積極意義。［7］CindyClaycomb論證了第三方支付行業(yè)發(fā)展對國家工業(yè)市場的積極意義。［8］CeceliaKye研究了歐盟范圍內(nèi)的第三方支付市場，歐盟將第三方支付企業(yè)定性為電子貨幣機(jī)構(gòu)，歐盟的監(jiān)管部門要求第三方支付企業(yè)遵循審慎監(jiān)管原則，對第三支付機(jī)構(gòu)進(jìn)行界定與監(jiān)管。［9］SarahJHughes等介紹了美國各州對儲(chǔ)值類第三方支付機(jī)構(gòu)的最新法律法規(guī)，并介紹和分析了美國部分州監(jiān)管部門的監(jiān)管實(shí)踐和訴訟案例。［10］RichardJSullivan考察了零售支付行業(yè)的最新狀況和面臨的風(fēng)險(xiǎn)，分析和反思了政府針對非銀行支付服務(wù)提供者設(shè)立的監(jiān)管體系，并且建議監(jiān)管者為了控制零售支付系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)而提出特殊的監(jiān)管政策，要進(jìn)一步關(guān)注零售支付系統(tǒng)內(nèi)外的信息一致、外部環(huán)境和支付機(jī)構(gòu)適配的問題。［11］國內(nèi)外學(xué)者們對第三方支付行業(yè)的研究成果主要集中在經(jīng)濟(jì)學(xué)、金融學(xué)和法學(xué)等學(xué)科領(lǐng)域，對第三方支付行業(yè)的監(jiān)管建議是制定相應(yīng)的法律法規(guī)，審核第三方支付企業(yè)的準(zhǔn)入資格，第三方支付機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管理，包含沉淀資金管理以及反洗錢風(fēng)險(xiǎn)等方面，使第三方支付機(jī)構(gòu)健康發(fā)展，進(jìn)而為國家的經(jīng)濟(jì)、社會(huì)產(chǎn)生積極貢獻(xiàn)，但是對第三方支付市場在有效保護(hù)用戶信息安全、第三方支付機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)信息安全技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)等方面的研究較少，更缺少從信息安全角度對第三方支付市場的監(jiān)管政策進(jìn)行系統(tǒng)性研究，因此，本文針對性提出我國第三方支付市場信息安全監(jiān)管的目標(biāo)、機(jī)制和政策，并嘗試建立一套我國第三方支付市場信息安全效果評估指標(biāo)體系。

二、監(jiān)管目標(biāo)：確保穩(wěn)定、有效和公平的第三方支付市場

監(jiān)管部門應(yīng)對第三方支付市場信息安全實(shí)施有效、可持續(xù)的監(jiān)管，才能對其發(fā)展中的各類風(fēng)險(xiǎn)和隱患進(jìn)行及時(shí)的監(jiān)控和防范，同時(shí)有效的監(jiān)管還應(yīng)能持續(xù)促進(jìn)產(chǎn)業(yè)的不斷創(chuàng)新和長期良性發(fā)展，即保證第三方支付機(jī)構(gòu)既能在網(wǎng)上支付市場合規(guī)經(jīng)營，切實(shí)履行保護(hù)客戶信息安全義務(wù)，又能通過行業(yè)創(chuàng)新和有序發(fā)展促進(jìn)整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融健康成長、社會(huì)公共安全平安穩(wěn)定。監(jiān)管部門對第三方支付市場信息安全實(shí)施有效監(jiān)管的目標(biāo)在于第三方支付市場的穩(wěn)定、有效和公平。具體包括以下目標(biāo)：（1）穩(wěn)定目標(biāo)。即維護(hù)第三方支付市場的平穩(wěn)發(fā)展和安全運(yùn)行。穩(wěn)定目標(biāo)主要是防范整個(gè)第三方網(wǎng)上市場信息安全的系統(tǒng)性、大規(guī)模風(fēng)險(xiǎn)。韓國客戶信息大規(guī)模泄漏案件就是電信的系統(tǒng)性信息安全風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)，最終導(dǎo)致整個(gè)國家的客戶信息認(rèn)證制度推倒重來，造成的經(jīng)濟(jì)損失不可計(jì)量，特別對于網(wǎng)上支付等互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)打擊重大。因此，有效實(shí)施第三方支付市場信息安全的首要目標(biāo)就是避免由于第三方機(jī)構(gòu)信息大規(guī)模泄漏而出現(xiàn)影響社會(huì)公共安全和經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定運(yùn)行的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。（2）有效目標(biāo)。即維護(hù)第三方支付市場的公平競爭和持續(xù)發(fā)展。有效目標(biāo)是指有效的監(jiān)管措施能夠創(chuàng)造一個(gè)公平有效的市場環(huán)境，既能有效打擊破壞信息安全的違規(guī)企業(yè)，也能保證不過度監(jiān)管或監(jiān)管成本過高，導(dǎo)致整個(gè)市場業(yè)務(wù)創(chuàng)新受到壓制，良性發(fā)展受到限制。（3）公平目標(biāo)。即維護(hù)社會(huì)公眾的利益。公平目標(biāo)主要是提高第三方支付機(jī)構(gòu)對個(gè)人客戶信息安全保護(hù)要求，確保個(gè)人對機(jī)構(gòu)的合法權(quán)益得到有效保證。在線上支付交易過程中，消費(fèi)者與第三方支付機(jī)構(gòu)相比，明顯處于劣勢地位，第三方支付機(jī)構(gòu)掌握著交易規(guī)則，消費(fèi)者在信息安全保護(hù)方面往往處于弱勢地位，其權(quán)益不易受到保障。因此，公平監(jiān)管的目標(biāo)就是消除第三方支付市場由于信息不對稱或其他天然原因給個(gè)人客戶帶來的不公平和利益受損。

摘要：本文通過2017年家庭金融調(diào)查數(shù)據(jù)，選取居民生活消費(fèi)、支付方式和購物方式的相關(guān)數(shù)據(jù)，構(gòu)建計(jì)量模型實(shí)證檢驗(yàn)了第三方支付對居民消費(fèi)的影響，研究結(jié)果顯示，第三方支付對于居民總體消費(fèi)和可選消費(fèi)有顯著正向影響，對于生活必須消費(fèi)影響不顯著。為進(jìn)一步檢驗(yàn)第三方支付與互聯(lián)網(wǎng)購物對居民消費(fèi)的影響機(jī)制，以互聯(lián)網(wǎng)購物作為核心變量后，第三方支付對居民消費(fèi)的影響效應(yīng)顯著降低，且互聯(lián)網(wǎng)購物對于總體消費(fèi)、生活必須消費(fèi)和可選消費(fèi)的影響均在1%的統(tǒng)計(jì)水平下顯著為正，說明了互聯(lián)網(wǎng)購物相較于第三方支付對于居民消費(fèi)的影響更為深入。在控制變量中，儲(chǔ)蓄水平正向顯著影響居民總體消費(fèi)和可選消費(fèi)，而購房意愿則對居民生活消費(fèi)有顯著的負(fù)向影響。

關(guān)鍵詞：第三方支付；居民消費(fèi)；互聯(lián)網(wǎng)購物

一、引言

推動(dòng)形成以國內(nèi)大循環(huán)為主體、國內(nèi)國際雙循環(huán)相互促進(jìn)的新發(fā)展格局需要進(jìn)一步加快推動(dòng)新型消費(fèi)擴(kuò)容提質(zhì)，努力實(shí)現(xiàn)新型消費(fèi)加快發(fā)展。2020年9月國務(wù)院印發(fā)的《關(guān)于以新業(yè)態(tài)新模式引領(lǐng)新型消費(fèi)加快發(fā)展的意見》，要求加快推動(dòng)線上線下消費(fèi)有機(jī)融合。近些年來伴隨著互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)購物、O2O等消費(fèi)模式大大提高了消費(fèi)的便捷性，也促進(jìn)了消費(fèi)經(jīng)濟(jì)的繁榮。互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)的繁榮得益于第三方支付的發(fā)展成熟，那么第三方支付對消費(fèi)經(jīng)濟(jì)的影響機(jī)制是需要討論的問題。第三方支付對經(jīng)濟(jì)的影響和貢獻(xiàn)已經(jīng)有大量的研究者通過實(shí)證的方法進(jìn)行討論和檢驗(yàn)，其中對于第三方支付對消費(fèi)經(jīng)濟(jì)的影響也是研究的重要方向之一。大致上認(rèn)為，第三方支付對消費(fèi)經(jīng)濟(jì)的影響是顯著正向的。周寧通過全國經(jīng)濟(jì)的面板數(shù)據(jù)實(shí)證檢驗(yàn)了第三方支付對于消費(fèi)升級的拉動(dòng)是顯著的，并且進(jìn)一步討論了第三方經(jīng)濟(jì)對經(jīng)濟(jì)影響的區(qū)域差異[1]，杜朝運(yùn)等通過福建省各市的經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)，研究發(fā)現(xiàn)，第三方支付平臺(tái)的規(guī)模發(fā)展會(huì)顯著促進(jìn)消費(fèi)水平的提高[2]；劉宇軒等通過實(shí)驗(yàn)證明了第三方支付對消費(fèi)具有正效應(yīng)[3]?？傮w來說，大量研究者都證明了第三方支付對于消費(fèi)經(jīng)濟(jì)具有正向促進(jìn)作用。研究者的研究視角主要是基于宏觀視角，即數(shù)據(jù)來源主要是基于地區(qū)的經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)或者全國性的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，在變量的設(shè)定上基本上是按照一個(gè)地區(qū)的消費(fèi)經(jīng)濟(jì)總和計(jì)算，可能無法真實(shí)反映居民的消費(fèi)和支付特征，研究者少有基于微觀視角即基于居民視角討論第三方支付對其經(jīng)濟(jì)行為的影響。另外，研究者認(rèn)為，消費(fèi)經(jīng)濟(jì)的繁榮在第三方支付的表現(xiàn)是第三方支付便捷了購物方式和支付方式而促進(jìn)了消費(fèi)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，但大多數(shù)研究者忽略了對于購物方式的討論，第三方支付僅僅是一種支付方式的拓展，而實(shí)現(xiàn)消費(fèi)過程是總體來說是購買的過程，因此本文除討論第三方支付以外，進(jìn)一步討論了購物方式對居民消費(fèi)的影響?？紤]到互聯(lián)網(wǎng)購物的實(shí)現(xiàn)是通過第三方支付實(shí)現(xiàn)的，本文設(shè)定的購物方式指網(wǎng)絡(luò)購物。本文通過2017年家庭金融調(diào)查數(shù)據(jù)，基于居民視角，構(gòu)建計(jì)量模型，討論第三方支付、互聯(lián)網(wǎng)購物對居民消費(fèi)的影響。

二、研究設(shè)計(jì)

（一）數(shù)據(jù)來源及描述

一、第三方支付模式概述

1、概念。第三方支付是具備一定實(shí)力和信譽(yù)保障的獨(dú)立機(jī)構(gòu)，采用與各大銀行簽約的方式，提供與銀行支付結(jié)算系統(tǒng)接口的交易支持平臺(tái)的網(wǎng)絡(luò)支付模式。在第三方支付模式中，買方選購商品后，使用第三方平臺(tái)提供的賬戶進(jìn)行貨款支付，并由第三方通知賣家貨款到賬，要求發(fā)貨；買方收到貨物，并檢驗(yàn)商品確認(rèn)后，就可以通知第三方付款給賣家，第三方再將貨款轉(zhuǎn)至賣家賬戶。

2、第三方支付流程。第三方支付流程如下：①消費(fèi)者在電子商務(wù)網(wǎng)站選購商品，最后決定購買，買賣雙方在網(wǎng)上達(dá)成交易意向。②消費(fèi)者選擇利用第三方支付平臺(tái)作為交易中介，用借記卡或信用卡將貨款劃到第三方賬戶，并設(shè)定發(fā)貨期限。③第三方支付平臺(tái)通知商家，消費(fèi)者的貨款已到賬，要求商家在規(guī)定時(shí)間內(nèi)發(fā)貨。④商家收到消費(fèi)者已付款的通知后按訂單發(fā)貨，并在網(wǎng)站上做相應(yīng)記錄，消費(fèi)者可在網(wǎng)站上查看自己所購買商品的狀態(tài)；如果商家沒有發(fā)貨，則第三方支付平臺(tái)會(huì)通知顧客交易失敗，并詢問是將貨款劃回其賬戶還是暫存在支付平臺(tái)。⑤消費(fèi)者收到貨物并確認(rèn)滿意后通知第三方支付平臺(tái)。如果消費(fèi)者對商品不滿意，或認(rèn)為與商家承諾有出入，可通知第三方支付平臺(tái)拒付貨款并將貨物退回商家。⑥消費(fèi)者滿意，第三方支付平臺(tái)將貨款劃入商家賬戶，交易完成；顧客對貨物不滿，第三方支付平臺(tái)確認(rèn)商家收到退貨后，將該商品貨款劃回消費(fèi)者賬戶或暫存在第三方賬戶中等待消費(fèi)者下一次交易的支付。

3、特點(diǎn)。第三方支付有如下幾個(gè)特點(diǎn)：①可以消除人們對網(wǎng)絡(luò)購物和交易的顧慮，讓越來越多的人相信和使用網(wǎng)絡(luò)的交易功能。②可以為商家提供更多的增值服務(wù)，幫助商家網(wǎng)站解決實(shí)時(shí)交易查詢和交易系統(tǒng)分析，提供方便及時(shí)的退款和止付服務(wù)，起到仲裁作用，維護(hù)客戶和商家的權(quán)益。③第三方支付平臺(tái)提供一系列的應(yīng)用接口程序，可以幫助商家降低運(yùn)營成本，幫助銀行節(jié)省網(wǎng)關(guān)開發(fā)費(fèi)用。④第三方支付服務(wù)系統(tǒng)有助于打破銀行卡壁壘。由于目前我國實(shí)現(xiàn)在線支付的銀行卡各自為政，每個(gè)銀行都有自己的銀行卡，這些自成體系的銀行卡紛紛與網(wǎng)站聯(lián)盟，推出在線支付業(yè)務(wù)，客觀上造成消費(fèi)者要自由地完成網(wǎng)絡(luò)購物，手里面必須有十幾張卡，同時(shí)商家網(wǎng)站也必須裝有各個(gè)銀行的認(rèn)證軟件，這樣就會(huì)制約網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)的發(fā)展，而第三方支付服務(wù)系統(tǒng)可以很好地解決這個(gè)問題。

二、第三方支付面臨的問題

1.市場競爭問題。支付公司之間的競爭最先反映在和銀行關(guān)系的競爭上。能否與各大商業(yè)銀行形成緊密合作，能否在和銀行的談判中將價(jià)格談到最低，成為支付公司競爭的首要手段。但支付公司和銀行之間的關(guān)系，并非只有合作。當(dāng)銀行不通過任何第三方支付公司，而直接與商家連接時(shí)，第三方支付公司將面臨來自銀行的強(qiáng)大競爭。除銀行之外，目前我國第三方支付市場還面臨四種力量的競爭，分別是潛在競爭對手、替代品生產(chǎn)商、客戶、現(xiàn)有產(chǎn)業(yè)競爭對手。他們是驅(qū)

［提要］從1998年開始，由我國國家信息產(chǎn)業(yè)部、北京市政府和中國人民銀行等部門共同發(fā)起建立我國最早的第三方支付平臺(tái)。從2013年起，第三方支付的平均交易規(guī)模每年以50%的增速增長，中國第三方支付行業(yè)市場深度分析及投資戰(zhàn)略研究報(bào)告做出大膽預(yù)測，指出：在2018～2023年的時(shí)間內(nèi)，我國第三方支付將與金融、新聞媒體、教育、社會(huì)醫(yī)療、社交等領(lǐng)域深度融合到一起，成為政府重點(diǎn)關(guān)注的焦點(diǎn)之一。

關(guān)鍵詞：第三方付支付；個(gè)人信息；沉淀資金；權(quán)利歸屬

近年來，隨著我國電子商務(wù)市場的不斷擴(kuò)大，交易額的連續(xù)增長，其發(fā)展勢頭也帶動(dòng)了第三方支付的快速成長。由于我國商品價(jià)格和種類地域分布不平衡以及電子商務(wù)所需支付方式受到傳統(tǒng)支付方式的各種限制，我國第三方支付的發(fā)展前景一片大好。在電子商務(wù)快速發(fā)展的同時(shí)，這一過程也逐漸暴露了第三方支付體系內(nèi)存在的各平臺(tái)惡性競爭、法律責(zé)任歸屬及承擔(dān)的不明確、消費(fèi)者信息和財(cái)產(chǎn)安全受到威脅、我國立法步伐相對滯后等一系列的問題。

一、第三方支付中現(xiàn)存法律問題

（一）資金沉淀問題。沉淀資金實(shí)際上并非經(jīng)濟(jì)學(xué)方面的專業(yè)術(shù)語，它一般是指閑置在社會(huì)上沒有被聚集起來加以利用的資金。沉淀資金一般有兩種途徑來源：一是交易前后暫時(shí)存放在第三方支付平臺(tái)的資金，主要包括虛擬賬戶的預(yù)存資金和交易故障中暫存在第三方支付平臺(tái)的資金。二是在支付過程中由于貨款收付時(shí)間差而產(chǎn)生的備付資金。從第三方支付角度來解釋，沉淀資金是指設(shè)有第三方支付平臺(tái)且具有一定支付擔(dān)保信譽(yù)的第三方支付機(jī)構(gòu)為其用戶設(shè)立虛擬賬戶，用戶可以在其賬戶上充值一定金額用于日后支付貨款，而對于那些沒有設(shè)立虛擬賬戶的用戶則需要先將貨款暫時(shí)存放在第三方支付平臺(tái)，在驗(yàn)收貨物之后再將貨款劃撥給商家。也就是在這種線上交易的過程中，由于交易支付的時(shí)間差而導(dǎo)致沉淀資金出現(xiàn)了兩個(gè)嚴(yán)峻的社會(huì)問題：1、沉淀資金法律性質(zhì)和歸屬權(quán)不明確。目前，市場上現(xiàn)存的第三方支付機(jī)構(gòu)，只有阿里巴巴旗下的支付寶將公司的沉淀資金托管于中國工商銀行，其余第三方支付平臺(tái)對其所持有的沉淀資金具有絕對的控制權(quán)和支配權(quán)。這就導(dǎo)致了沉淀資金的法律性質(zhì)及其歸屬權(quán)的不明確。2、沉淀資金孳息的法律性質(zhì)和歸屬權(quán)不明確。沉淀資金暫存于第三方支付平臺(tái)，交易過程中存在的資金支付劃撥的時(shí)間差，這時(shí)沉淀資金暫存于第三方支付機(jī)構(gòu)，但沉淀資金最終歸屬權(quán)屬于用戶個(gè)人，由此產(chǎn)生了沉淀資金所生孳息的法律性質(zhì)和歸屬權(quán)不明確的問題。（二）消費(fèi)者信息及財(cái)產(chǎn)安全問題。在整個(gè)電子商務(wù)交易鏈條中，主要的參與主體包括賣方、買方與第三方支付機(jī)構(gòu)。其中，賣方是具有一定網(wǎng)上交易經(jīng)驗(yàn)的網(wǎng)上商家，第三方支付機(jī)構(gòu)是具有一定經(jīng)濟(jì)實(shí)力的企業(yè)組織。相比而言，買方，即消費(fèi)者明顯是處于相對弱勢的一個(gè)群體，消費(fèi)者完全處于被動(dòng)地位，由此也就引發(fā)了以下幾個(gè)日益凸顯的問題：1、消費(fèi)者個(gè)人基本信息及交易信息受到網(wǎng)絡(luò)威脅。在線交易過程中消費(fèi)者的個(gè)人基本信息被商家和第三方支付機(jī)構(gòu)知悉并掌握，消費(fèi)者的財(cái)產(chǎn)則直接寄存于第三方支付平臺(tái)中。如果第三方支付平臺(tái)遭受了黑客或網(wǎng)絡(luò)病毒攻擊，又或者被第三方支付機(jī)構(gòu)惡意泄露，消費(fèi)者的銀行賬號(hào)信息和個(gè)人基本信息會(huì)被非法竊取或披露。一旦這種情況發(fā)生，那么消費(fèi)者將會(huì)蒙受巨大的精神損失和經(jīng)濟(jì)損失。2、我國法律對于消費(fèi)者信息保護(hù)還存在漏洞。雖然第三方支付機(jī)構(gòu)的認(rèn)證體系初具規(guī)模，已從無條件注冊發(fā)展到了電子郵件的認(rèn)證、采用身份證及銀行卡的實(shí)名認(rèn)證。但在實(shí)際交易過程中，由于網(wǎng)絡(luò)自身的開放性和虛擬性的缺陷，用戶的賬戶信息被非法盜取以及由此所造成的精神及財(cái)產(chǎn)損失問題，我國相關(guān)法律法規(guī)尚未做出明確的責(zé)任歸屬及承擔(dān)的規(guī)定。這種情況的出現(xiàn)對消費(fèi)者財(cái)產(chǎn)權(quán)益和人身權(quán)益的保障是非常不利的。（三）法律責(zé)任歸屬及承擔(dān)問題。第三方支付業(yè)務(wù)作為一個(gè)不成熟的業(yè)務(wù)范疇，我國整個(gè)法律體系尚未對其做出明確的法律定位。在2010年我國中央銀行頒布的《非金融機(jī)構(gòu)支付服務(wù)管理辦法》中雖然已將非金融機(jī)構(gòu)提供的服務(wù)暫時(shí)分為網(wǎng)絡(luò)支付、移動(dòng)電話支付幾大類。但隨著網(wǎng)絡(luò)技術(shù)日新月異的發(fā)展，支付市場的不斷細(xì)分，以及各種支付工具、支付渠道的相互聯(lián)系相互融合，舊有的涉及第三方支付法律定位的規(guī)定已經(jīng)不能適用當(dāng)前的第三方支付市場。這種情況也導(dǎo)致了以下兩個(gè)值得長期應(yīng)對的問題：1、各交易主體權(quán)責(zé)歸屬不明確。目前，我國相關(guān)法律對第三方支付平臺(tái)與買賣雙方，銀行及其他金融機(jī)構(gòu)之間的法律關(guān)系還沒有做出明確的規(guī)定，各方權(quán)利義務(wù)范圍不明確，法律責(zé)任歸屬及承擔(dān)問題日益凸顯。2、第三方支付民事責(zé)任舉證受到限制。我國第三方支付法律責(zé)任具有以下幾個(gè)特點(diǎn)：其一，由于第三方支付交易需要的參與主體的多元化，其民事責(zé)任承擔(dān)主體具有廣泛性；其二，因?yàn)榈谌街Ц镀脚_(tái)提供多種類型的服務(wù)，違約責(zé)任已不再是過去單一的合同性質(zhì)，其違約責(zé)任性質(zhì)具有復(fù)合性；其三，第三方支付機(jī)構(gòu)的法律地位不明確，也造成了第三方支付參與主體間的法律關(guān)系的混亂；其四，由于電子商務(wù)運(yùn)用互聯(lián)網(wǎng)數(shù)字化交易，特有的網(wǎng)絡(luò)數(shù)據(jù)難以被雙方所真正持有，這也就導(dǎo)致了第三方支付法律舉證困難的問題。

二、第三方支付中現(xiàn)存法律問題解決策略

截至2016年，第三方支付帶來的市場交易規(guī)模已超過30萬億元。這種簡便易懂的操作模式，主要是通過銀行、商家、用戶之外的獨(dú)立中介機(jī)構(gòu)，就資金進(jìn)行暫時(shí)的保管和準(zhǔn)確劃轉(zhuǎn)，幫助買賣雙方運(yùn)行完成資金的劃撥?，F(xiàn)如今，越來越多的人們開始接受并使用這種新型的支付方式，對此，加強(qiáng)第三方支付行業(yè)的職業(yè)道德刻不容緩。本文試圖從第三方支付的職業(yè)道德現(xiàn)狀，闡述加強(qiáng)其職業(yè)道德的意義，并對如何加強(qiáng)其職業(yè)道德提出建議。

一、我國第三方支付職業(yè)道德的現(xiàn)狀

“第三方支付”是指具備一定實(shí)力和信譽(yù)保障的獨(dú)立機(jī)構(gòu)，采用與各大銀行簽約的方式，提供與銀行支付結(jié)算系統(tǒng)接口的交易支付平臺(tái)的網(wǎng)絡(luò)支付模式。這種創(chuàng)新、方便、快捷的金融支付模式，突飛猛進(jìn)地滲透到我們生活的方方面面：2016年支付寶實(shí)名用戶4.5億、活躍用戶數(shù)2.7億；2016年第三季度的微信支付活躍用戶達(dá)8.46億；滴滴出行的目標(biāo)用戶數(shù)達(dá)4億、平臺(tái)日峰值訂單量200萬覆蓋400個(gè)城市；美團(tuán)目前活躍用戶數(shù)2.2億、日訂單量約1300萬單。從這組數(shù)據(jù)我們不難看出，第三方支付不但操作應(yīng)用簡便，而且覆蓋范圍廣。在第三方支付帶給我們便捷的同時(shí)，一些缺陷也逐漸地暴露出來，特別是在職業(yè)道德方面。職業(yè)紀(jì)律方面，由于第三方支付是一個(gè)中介機(jī)構(gòu)，在整個(gè)交易過程中的主要作用：一是受托對用戶資金的管理，二是實(shí)時(shí)對買賣雙方交易過程的監(jiān)督，三是及時(shí)對交易資金的準(zhǔn)確劃轉(zhuǎn)。但因其部分員工崗位流動(dòng)性快、職位不穩(wěn)定性強(qiáng)等特點(diǎn)，造成對網(wǎng)絡(luò)支付職業(yè)道德的重要意義認(rèn)識(shí)不清、理解不夠，職業(yè)道德觀念淡薄等問題。目前，消費(fèi)者要想在購物平臺(tái)上進(jìn)行交易，就必須在該網(wǎng)站上注冊，同時(shí)開通包括消費(fèi)者個(gè)人和銀行賬戶的相關(guān)信息的支付賬號(hào)。倘若支付系統(tǒng)因工作人員的職業(yè)道德缺失而沒有遵守職業(yè)道德，就可能導(dǎo)致消費(fèi)者大量的個(gè)人信息外泄，給其私人信息安全造成威脅，給消費(fèi)者造成不小的損失。職業(yè)態(tài)度方面，當(dāng)前，第三方支付的經(jīng)營管理者對基層員工的職業(yè)教育和道德教育重要性認(rèn)識(shí)不充分，導(dǎo)致對基層員工的再教育不夠全面、深入、細(xì)致，使其員工在對職業(yè)道德的遵守方面無法可依。比如，當(dāng)出現(xiàn)網(wǎng)絡(luò)或客戶端故障，使雙方只能用協(xié)商的辦法來處理和解決問題的情況時(shí)，要求服務(wù)人員不僅能按照操作方法指導(dǎo)用戶完成操作，還要以耐心親和的態(tài)度來進(jìn)行服務(wù)，這對其工作態(tài)度是一個(gè)極大的考驗(yàn)。往往在這種情況下極易產(chǎn)生不滿意投訴，既會(huì)嚴(yán)重影響到第三方支付機(jī)構(gòu)的公信力，也破壞了消費(fèi)者的心情。職業(yè)責(zé)任方面，第三方支付平臺(tái)往往是通過在線客服幫助用戶快速便捷地提供問題的解決方案和售后服務(wù)。由于在線客服工作地點(diǎn)的隨意性，僅需一臺(tái)電腦連接網(wǎng)絡(luò)即可與用戶交流心得，幫助用戶解決問題。就職工而言缺乏形成良好自我約束的環(huán)境，使人人都應(yīng)遵守的“職業(yè)道德”沒有了強(qiáng)制性。所以，第三方支付平臺(tái)在承擔(dān)職業(yè)責(zé)任、樹立企業(yè)榮譽(yù)感等方面存在著較大的缺失。

二、加強(qiáng)我國第三方支付職業(yè)道德的意義

春秋時(shí)期，孔子就提出了“道之以政，齊之以刑，民免而無恥；道之以德，齊之以禮，有恥且格。”所以，對于第三方支付平臺(tái)工作人員的職業(yè)道德教育，即運(yùn)用道德手段或者道德力量來調(diào)整和影響員工的觀念及思維，開發(fā)員工在工作上的道德性、自覺性和積極性不容忽視。從國家層面來看，在我國現(xiàn)有的國情下，第三方支付作為國家重點(diǎn)發(fā)展的現(xiàn)代金融服務(wù)業(yè)之一，覆蓋范圍廣、滲透層面多。要想持續(xù)、平穩(wěn)的發(fā)展，就要讓員工認(rèn)識(shí)和貫徹公司的制度和思路。一方面，不僅僅要運(yùn)用現(xiàn)代化的管理體系、還要?jiǎng)?chuàng)新業(yè)務(wù)活動(dòng)和優(yōu)化服務(wù)質(zhì)量；另一方面，提升員工的職業(yè)道德素養(yǎng)，即對員工進(jìn)行全方位、多角度的職業(yè)道德教育也是重要之舉。只要員工具備了優(yōu)秀的道德品質(zhì)和良好的職業(yè)素養(yǎng)，才能在工作中規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、為消費(fèi)者提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)。這樣不但能使員工自身的職業(yè)道德素養(yǎng)得到提高，而且還能使本行業(yè)得到穩(wěn)定發(fā)展，同時(shí)奠定本行業(yè)競爭力的基礎(chǔ)。從第三方支付平臺(tái)的發(fā)展層面來看，伴隨經(jīng)濟(jì)全球化的飛速發(fā)展，我國第三方支付平臺(tái)也正蓬勃向上，強(qiáng)化員工職業(yè)道德教育，是支付平臺(tái)的自我發(fā)展、市場份額的不斷擴(kuò)大、融入國際經(jīng)濟(jì)大潮的需要。即以人們所從事的相關(guān)職業(yè)行為為準(zhǔn)則，并借助社會(huì)輿論、傳統(tǒng)文化、理想信念、道•德約束，加之以培訓(xùn)、考核和內(nèi)部監(jiān)控等方法，加強(qiáng)職業(yè)道德教育，以此來達(dá)到管理、教育的目的。逐步健全平臺(tái)從業(yè)人員的道德信念、道德認(rèn)識(shí)、道德情感以及道德意志，使其能夠達(dá)到較高業(yè)務(wù)素質(zhì)和水平。從個(gè)人未來發(fā)展層面來看，眾所周知，思想觀念是認(rèn)識(shí)和把握客觀世界的一種客觀存在的思維格局，它反映在人的意識(shí)中，并由人們在長期的實(shí)踐中積累沉淀而成，正確的引導(dǎo)對人的觀念及行為有積極的導(dǎo)向作用，而錯(cuò)誤的思想觀念，則會(huì)阻礙人的發(fā)展。所以，在激烈的市場經(jīng)濟(jì)競爭下，平臺(tái)應(yīng)當(dāng)提高其工作人員的自身素質(zhì)，尤其注重職業(yè)道德素質(zhì)的培養(yǎng)。因此，把職業(yè)道德教育列入個(gè)人工作學(xué)習(xí)的關(guān)鍵，對于今后自身的發(fā)展有著舉足輕重的作用。

三、如何加強(qiáng)我國第三方支付的職業(yè)道德

【摘要】第三方支付企業(yè)近年發(fā)展迅速，成為互聯(lián)網(wǎng)支付體系中最重要的一部分。本文從政策法律環(huán)境和行業(yè)環(huán)境角度分析了我國第三方支付企業(yè)的營銷環(huán)境，并提出創(chuàng)新是其健康發(fā)展的必然選擇。

【關(guān)鍵詞】第三方支付企業(yè)營銷環(huán)境

隨著我國互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用的迅速發(fā)展，電子商務(wù)也在迅速崛起，網(wǎng)上支付已經(jīng)成為發(fā)展電子商務(wù)的必然趨勢。第三方支付平臺(tái)正是在商家與消費(fèi)者之間建立了一個(gè)公共的、可信任的中介，滿足了電子商務(wù)中商家和消費(fèi)者對信譽(yù)和安全的要求。

一、我國第三方支付平臺(tái)概述

第三方支付平臺(tái)是由非銀行的第三方機(jī)構(gòu)投資運(yùn)營的網(wǎng)上支付平臺(tái)。其通過通信、計(jì)算機(jī)和信息安全技術(shù)，在商家和銀行之間建立連接，起到信用擔(dān)保和技術(shù)保障的職能，從而提供從消費(fèi)者到金融機(jī)構(gòu)及商家之間貨幣支付、現(xiàn)金流轉(zhuǎn)、資金清算、查詢統(tǒng)計(jì)的平臺(tái)。

第三方網(wǎng)上支付平臺(tái)近幾年發(fā)展極為迅速，到2007年上半年中國第三方支付企業(yè)已達(dá)到60余家。艾瑞咨詢最新推出的《2007—2008年中國電子支付行業(yè)發(fā)展報(bào)告》顯示，2007年中國第三方電子支付市場交易額規(guī)模突破1000億，預(yù)計(jì)2008年仍將保持100%以上的增速。

摘要：伴隨著電子商務(wù)發(fā)展而產(chǎn)生的第三方支付機(jī)構(gòu)，近年來取得了突飛猛進(jìn)的發(fā)展。以“支付寶”為代表的一批支付平臺(tái)推出各種金融、保險(xiǎn)、證券業(yè)務(wù)，在方便人們?nèi)粘Ｉ畹耐瑫r(shí)留下了法律風(fēng)險(xiǎn)，如在法律機(jī)制、金融犯罪監(jiān)控與客戶權(quán)益保障方面存在漏洞。對此，應(yīng)當(dāng)對加強(qiáng)有關(guān)立法，落實(shí)監(jiān)管主體，強(qiáng)化風(fēng)控與聯(lián)動(dòng)以及維護(hù)客戶權(quán)益保障體系方面進(jìn)行規(guī)制，從而更好地促進(jìn)電子商務(wù)產(chǎn)業(yè)的良性發(fā)展與社會(huì)經(jīng)濟(jì)秩序的穩(wěn)定。

關(guān)鍵詞：電子商務(wù)；第三方支付；支付寶；法律規(guī)制

1引言

隨著經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，電子商務(wù)產(chǎn)業(yè)日益壯大，逐步的滲透到了人們生活的方方面面。其中支付手段成為了電子商務(wù)運(yùn)作中的重要一環(huán)。以往上面這一步驟是由傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)即商業(yè)銀行來實(shí)現(xiàn)的，尤其因網(wǎng)絡(luò)業(yè)務(wù)上的經(jīng)驗(yàn)不足與保守的天性而無法為發(fā)生在網(wǎng)絡(luò)中的交易提供既便捷又安全的渠道，這給第三方支付機(jī)構(gòu)的產(chǎn)生及發(fā)展提供了空間。隨著1998年電子商務(wù)工程啟動(dòng)，首都電子商城為網(wǎng)上交易與支付中介的示范平臺(tái)以及第一家第三方支付機(jī)構(gòu)“首信易”的出現(xiàn)，使第三方支付機(jī)構(gòu)正式進(jìn)入試水階段。2003年阿里巴巴集團(tuán)推出了“支付寶”，它具有信用、支付與虛擬賬戶功能，為第三方支付機(jī)構(gòu)在支付環(huán)節(jié)的獨(dú)立奠定了基礎(chǔ)。2008年以后，第三方支付機(jī)構(gòu)不再局限于金融中介角色，開始對保險(xiǎn)理財(cái)、公共事業(yè)繳費(fèi)、航空、出租車領(lǐng)域進(jìn)軍。從這時(shí)起，兼具融資特性的第三方支付機(jī)構(gòu)詮釋了包羅萬象的資金管理前景。可以說第三方支付機(jī)構(gòu)已經(jīng)成為我國支付服務(wù)市場的重要補(bǔ)充力量，它不僅改變了傳統(tǒng)的生產(chǎn)模式，同時(shí)也改變了傳統(tǒng)的支付習(xí)慣，成為了我國經(jīng)濟(jì)新的增長點(diǎn)。然而，以“支付寶”為代表的第三方支付機(jī)構(gòu)尚存在著諸多的法律風(fēng)險(xiǎn)，需要有關(guān)部門加大監(jiān)管。以央行主導(dǎo)制定的以《非金融機(jī)構(gòu)支付服務(wù)管理辦法》《非金融機(jī)構(gòu)支付服務(wù)管理辦法實(shí)施細(xì)則》為代表的法律規(guī)范不斷出臺(tái)。這些監(jiān)管法律法規(guī)和行業(yè)自律規(guī)范在實(shí)踐中已經(jīng)開始發(fā)揮作用。而“支付寶”平臺(tái)的飛速發(fā)展，各種新情況、新問題亟待解決，這就需要法律層面不斷研究對策，從而促進(jìn)電商行業(yè)的有序發(fā)展。本文將以“支付寶”為例探討第三方支付機(jī)構(gòu)的法律規(guī)制問題。

2第三方支付機(jī)構(gòu)存在的問題

近年來國家越來越重視對網(wǎng)絡(luò)交易的管理，出臺(tái)了法律法規(guī)乃至指導(dǎo)性意見。但是，相較電子商務(wù)迅猛發(fā)展的勢頭，有關(guān)部門對第三方支付機(jī)構(gòu)的監(jiān)管法律仍然處于滯后狀態(tài)，一些法規(guī)還無法跟上其發(fā)展的腳步。作為我國第三方支付機(jī)構(gòu)之一的“支付寶”所表現(xiàn)出的法律監(jiān)管不足反映在以下若干層面。

摘要：在互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)新發(fā)展時(shí)代中，金融業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)工具的襯托下，形成新的行業(yè)——互聯(lián)網(wǎng)金融。而作為能夠平衡兩者關(guān)系的第三方平臺(tái)，其提供的服務(wù)具有必備性和信用性，在提供各項(xiàng)服務(wù)的過程中也承擔(dān)著一些風(fēng)險(xiǎn)。

關(guān)鍵詞：第三方支付;投資理財(cái);風(fēng)險(xiǎn)

1支付平臺(tái)現(xiàn)存問題

互聯(lián)網(wǎng)金融的相關(guān)平臺(tái)都比銀行利息高，審核容易，存款容易的特點(diǎn)，這也是大量用戶選擇其作為理財(cái)工具的首選因素。在這些成千上萬的平臺(tái)里有幾大類產(chǎn)品最受消費(fèi)者青睞：第一類別是具備高收益、資金隨時(shí)提取的特點(diǎn)，以XX寶為代表；這一大類金融產(chǎn)品是廣大消費(fèi)者最信得過的平臺(tái)，因其在線人數(shù)多，金融機(jī)構(gòu)本身具備一定的資質(zhì)，而且消費(fèi)者和投資者可以在投資、消費(fèi)、銀行卡任意操作，產(chǎn)品的起購點(diǎn)很低，1～10元都可以，贖回限制小，可以滿足很多用戶零錢、短期理財(cái)?shù)男枨螅蛔屆恳环皱X白站崗；第二類別是P2P理財(cái)，以XX貸為代表，在線理財(cái)在網(wǎng)站上就可供投資者進(jìn)行產(chǎn)品選擇，而且時(shí)間長短可以根據(jù)自己的資金需求來確定，綁定銀行卡就可以通過第三方銀行(支付監(jiān)督平臺(tái))借給需要資金的用戶，來收取高額利息。收益要遠(yuǎn)高于第一類和銀行利息，最高時(shí)在15%左右，但是風(fēng)險(xiǎn)大，一旦出現(xiàn)平臺(tái)創(chuàng)始人觸犯相關(guān)政策和資金不足，將會(huì)“暴雷”或者線下的人直接捐款潛逃。政府對這一類平臺(tái)資質(zhì)的審核和監(jiān)管還不完善，此種理財(cái)屬于高風(fēng)險(xiǎn)高利貸形式。光是查看網(wǎng)上的相關(guān)資質(zhì)也不保險(xiǎn)；第三類別是理財(cái)平臺(tái)與知名的互聯(lián)網(wǎng)合作，風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)較小。

2“XX寶”類理財(cái)平臺(tái)權(quán)益分析

2.1互聯(lián)網(wǎng)“XX寶”產(chǎn)品類別。直到三年前的7月份，國家關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融指導(dǎo)的相關(guān)意見書和政策的推出對互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新發(fā)展起到了促進(jìn)作用，這是聯(lián)合了中國XX銀行十大部門的綜合意見，為前景不明朗的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品帶來發(fā)展?jié)摿ΑＴ谀壳暗慕鹑跇I(yè)務(wù)基礎(chǔ)上，運(yùn)用新時(shí)代的互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等能夠傳播范圍廣、影響力大的平臺(tái)上，把保險(xiǎn)、銀行、基金等相關(guān)金融機(jī)構(gòu)全部聯(lián)網(wǎng)，投資用戶可以不受時(shí)間、空間的限制滿足大眾的需求，創(chuàng)新互聯(lián)網(wǎng)金融的未來發(fā)展?；ヂ?lián)網(wǎng)金融可以同時(shí)展開在線理財(cái)和實(shí)體理財(cái)兩種方式，在手機(jī)里安裝APP就可以進(jìn)行極簡單的操作，讓用戶不分年齡的使用。我們也正是通過廣告、網(wǎng)絡(luò)先了解了這些第三方理財(cái)平臺(tái)的存在，同時(shí)，這樣的理財(cái)方式方便了大眾足不出戶就可以輕松理財(cái)，大家運(yùn)用其閑置資金，理財(cái)意識(shí)強(qiáng)度高。特別是對于新用戶開通很多優(yōu)惠政策和方案，吸引了一波又一波的新投資者。2.2“XX寶”理財(cái)平臺(tái)存在的風(fēng)險(xiǎn)。信用等級風(fēng)險(xiǎn)是違約風(fēng)險(xiǎn)的另一個(gè)稱呼，當(dāng)雙方在交易中無能力履行約定的條款所引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)，根據(jù)不能完成度分為不同的等級。雖然網(wǎng)絡(luò)可以讓資金流停滯在讓我們放心的理財(cái)平臺(tái)中，化解了存于實(shí)體或交給個(gè)人的風(fēng)險(xiǎn)，但是新的風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)了，如遇到問題網(wǎng)絡(luò)上的資金會(huì)凍結(jié)。第三方支付平臺(tái)是一個(gè)中介組織，既不把錢直接給賣家，也不等貨到在付款，但是如果出現(xiàn)一方行為滯后，那么第三方平臺(tái)形同虛設(shè)。我們之所以信賴第三方平臺(tái)主要是其在互聯(lián)網(wǎng)上良好的公司形象，長時(shí)期企業(yè)經(jīng)營資產(chǎn)積累，信息技術(shù)的成熟運(yùn)用。我們在理財(cái)平臺(tái)上可以看到很多產(chǎn)品類型，有的是債券型，有的是私募基金，但其理財(cái)方式都屬于合法經(jīng)營。